來源：Variant；編譯：松雪，喜來順財經

新年一回到辦公室，我們就開始討論我們很高興在 2024 年資助的項目。以下是我們對初創公司 (RFS) 的要求，涵蓋消費者支付用戶體驗、DeFi 工具、游戲、博彩 和預測市場等等。

我們很高興看到這些領域在今年及以后得到發展。

一、加密支付基礎設施

利用加密技術改善全球支付的機會很大。 然而，對于用戶和開發人員來說，使用加密貨幣進行支付以及在加密貨幣和傳統支付方式之間移動仍然具有挑戰性。 在加密支付價值鏈中，有很多機會可以消除開發者、用戶和商家的摩擦。

二、機構級 DeFi

從中期來看，隨著兩個系統的大部分融合，加密貨幣和傳統金融之間的區別將消失。 仍然有機會構建高性能的金融應用程序和基礎設施，充分利用加密貨幣的功能并為現有加密貨幣用戶提供服務，同時隨著時間的推移吸引包括機構在內的新用戶。

三、以消費者為中心的交易以及令人驚嘆的用戶體驗

對于圍繞購買和銷售加密貨幣構建超吸引人的體驗的應用程序來說，有一個非常大的設計空間。 當前和未來的用戶將受益于擁有更多與加密貨幣交互的選擇。

——杰夫·漢密爾頓，投資合伙人

四、信息市場

區塊鏈使兩種類型的信息市場的創建變得更加容易：訪問現有信息的市場和創建新信息的市場。 前者是關于定價訪問/消除信息不對稱； 一個例子可能是為選擇性消費者行為或人口統計的證明付費。 后者側重于通過現有數據或機制的獨特聚合，使以前不可觀察的信息變得可觀察，以促進新的匯率。 此類別中的示例可能看起來像是定價風險、參與鏈上模擬或具有真實流動性的預測市場的新穎結構。 信息的金融化已經在 Friend.tech 的 keyholder rooms、Polymarket 和 Arkham 的 Intel Exchange 等系統中得到體現，作為一種為以前難以發現的信息賦予價值的新方式。

——Alana Levin，投資合伙人，Jack Gorman，數據科學家

五、以產品為主導的支付應用程序，尤其是小額支付的實驗

這些可能是利用加密技術通道的應用程序，從而創造了訪問新市場或擴大市場的機會：一個全球觀眾，通常會因為貨幣轉換費用而被定價出市場，一個龐大的用戶群體，他們的付費意愿低于傳統訂閱者（但在數量上彌補了這一點），等等。它也可能看起來像是以加密技術為基礎的電影票務的重新發明，甚至可以是更簡單的東西。

六、新命名空間

特別是子域名似乎被低估了。這些是具有可驗證所有權的數字資源。從可信方（例如母機構）發行子域名有助于證明實體的合法性。慈善機構是一個典型例子：FTC估計每年在慈善欺詐中損失數億美元。一個可信的頒發者向注冊的慈善機構授予可驗證的子域名，可以創建一個有用的記錄，顯示哪些組織實際上是合法的。

——阿拉娜·萊文（Alana Levin），投資合伙人

七、隱私基礎設施

隱私基礎設施處于極早期階段，仍在建設中。 該類別因其龐大的規模而令人興奮。 我堅信，從長遠來看，大多數鏈上狀態將是私有的，因為它為市場效率、安全性和消費者偏好帶來了優勢。 利用 FHE、ZK、MPC 和 TEE 的解決方案都具有不同的權衡，使得每種解決方案都適合不同的應用程序。 基礎設施層的設計空間巨大，機會也巨大。

八、Uniswap V4 支持hook的市場

DeFi中最令人興奮的新設計領域之一顯然已經出現：Uniswap V4 hooks，這是用于設計具有獨特功能和功能池的插件，例如新的拍賣機制、費用設計等。隨著像UniswapX這樣的基于意圖的交易協議的發布，鏈上和鏈下的流動性越來越模糊。因此，在DeFi中，hooks正在成為機制設計的新前沿；它們是為了使鏈上流動性更具競爭力，可以供DEX交易者利用，與CEX流動性競爭。

——德里克·沃卡什（Derek Walkush），投資合伙人

九、關注投注應用

像 Mr. Beast 這樣的頂級創作者制作的視頻的觀看次數可與 NFL 比賽的眼球相媲美。 圍繞體育的幻想游戲和投注已經存在，但現在社交媒體和“偉大的在線游戲”的玩家（例如創作者）已經足夠大，可以擁有自己的投注和預測體驗。 將其視為社交媒體上的加密貨幣體育博彩。

十、真實世界的 MMORPG

Stepn 展示了加密生活方式游戲的潛力，這些游戲利用了移動優先的 web2 式體驗、游戲化的 IRL 活動（例如跑步）和基于訂閱的資產（例如可降解運動鞋 NFT）。 然而，Stepn 也有缺陷——游戲主要是單人游戲，使用復雜的代幣經濟，并且過度金融化。 圍繞社交習慣的新型現實世界游戲有空間，這些游戲結合了激勵措施和可驗證的鏈下行為。

十一、鏈上人工智能代理市場

隨著加密人工智能代理變得越來越復雜，開發人員將設計執行特定任務的代理。 一般代理可以更輕松地從其他特定代理那里購買服務，而不是建立一個必須知道如何做所有事情的代理。 加密 AI 代理市場將允許人們購買有針對性的代理服務或在平臺或游戲中交易經過培訓的消費者應用程序代理（例如Parallel Colony NPCs, ASM brains, Frenrug?等）。

——梅森·尼斯特羅姆，投資合伙人

十二、鏈上聲譽系統

雖然區塊鏈在設計上是無需信任的系統，但仍然非常難以信任鏈上的各種參與者。我認為有一個很大的機會來構建一個聲譽系統，利用鏈上數據幫助我們信任我們與之交互的合同和參與者。聲譽系統不僅可以輕松防止詐騙者或空投Sybil攻擊者等不良行為，還可以獎勵鏈上的良好行為，這在質押不足的借貸或自由職業者市場等領域可以發揮作用。

——杰克·戈爾曼（Jack Gorman），數據科學家